Financiar el crecimiento de Elema Capital !
Elema Capital es una empresa de adquisición y gestión de bienes inmobiliarios fundada en 2015 por Laurent Challet. La empresa ha creado en particular el concepto de Écopark.
Los Écoparks son edificios eco-responsables de energía positiva (BEPOS), que consisten en grandes edificios divididos en locales con una gestión óptima de los flujos de energías renovables. Los parques se encuentran en zonas de actividad cerca de las grandes ciudades y están equipados con tejados fotovoltaicos y ombrières solares fotovoltaicas con puntos de carga eléctrica, lo que permite una autoconsumo directo de la energía producida. Tenga en cuenta que Elema Capital ofrece el servicio completo de gestión inmobiliaria para sus inquilinos, que incluye la gestión del edificio, los equipos fotovoltaicos y los puntos de carga eléctrica.
La empresa se ha fijado un objetivo a largo plazo de 7-10 años: constituir un portafolio de activos de un valor de 100 a 120 millones de euros, y luego vender el portafolio a un inversor institucional cuya estrategia coincida con las características de los Écoparks.
Le mot du promoteur© Elema Capital
La oferta
¿Por qué invertir?
El objetivo de esta levada de fondos es establecer un financiamiento obligatorio de 5 M€ durante 3 años para refinanciar parte de las deudas actualmente contraídas con la empresa de financiamiento participativo Club Funding. La emisión se realizará directamente a nivel de la empresa matriz Elema Capital y estará seguida de una nueva emisión de 3,8M€ en la empresa Smart Écopark, dedicada al desarrollo y propiedad de Écoparks y propiedad al 100% de Elema Capital, como se muestra en el esquema de la estructura de la operación a continuación:
Estrategia de reembolso
Se están considerando varias opciones de reembolso para pagar las obligaciones. Se podrán realizar refinanciamientos bancarios a largo plazo:
- A través del Écopark 6 por un monto de 1.5 a 2 M€;
- A través de los Écoparks 1 a 4 por un monto total de 3 M€.
También se podrán asignar parcialmente los flujos de efectivo proyectados al pago de intereses y al reembolso de las obligaciones suscritas por la base de inversores Enerfip: 1 M€ de flujos de efectivo de alquiler generados anualmente en los Écoparks 1 a 4 + 3 a 4 M€ de honorarios de gestión facturados por Elema Capital a los Écoparks + honorarios de gestión futuros en el pipeline comercial de Écoparks (valor actual del pipeline = 72 M€).
Para el Écopark 6 específicamente, el flujo de efectivo proyectado será de 244 000 € anuales (alquiler anual = 518 000€ vs Cargos de deudas = 274 000€ anuales).
La tabla a continuación permite apreciar el portafolio de activos actualmente poseído por Elema Capital:
Garantías
Enerfip ha obtenido para su base de inversores un prendimiento de primer rango sobre los títulos de Elema Capital y de segundo rango sobre los títulos de la empresa que posee dos activos: SAS Smart Ecopark. En caso de incumplimiento del servicio de la cuenta corriente de asociados que ponga en peligro el reembolso de los inversores de Enerfip, el ejercicio de estos prendimientos permitirá recuperar el valor residual de los activos y reembolsar parcialmente a los inversores de Enerfip.
Especificaciones
Fases de inversión
- Inversión abierta a todos y a todas
Recaudación terminada
La fecha de fin de recaudación puede prolongarse si así lo pide el promotor del proyecto.
El rendimiento de tu inversión se calculará a partir de la fecha en que se generaron los certificados de suscripción, es decir, una vez que se hayan recibido el total de los fondos y que el promotor del proyecto haya firmado los documentos legales.
Recursos
Simulador
Simulación de inversión
Elema Corpo - Obligation 8,75% / año en 3 años - PEA-PME
Simulación - Tipo: 8,75 % / año en 3 ans
Inversión inicial:
1.000 €
Reintegros e intereses:
1.262,5 €
En 3 pagos
| Fecha | Intereses* | Capital | Importe |
| 30/07/2025 | 87,5 € | 0 € | 87,5 € |
| 30/07/2026 | 87,5 € | 0 € | 87,5 € |
| 30/07/2027 | 87,5 € | 1.000 € | 1.087,5 € |
| Total | 262,5 € | 1.000 € | 1.262,5 € |
*Intereses brutos antes de impuestos, incluyendo todos los costes (ver impuestos) El resultado no debe considerarse como una previsión del rendimiento que obtendrás con tus inversiones. Solo pretende ilustrar el mecanismo durante el periodo de tu inversión. El valor de tu inversión puede evolucionar y ser superior o inferior al resultado presentado. | |||
El proyecto
¿Qué es un Ecopark?
Los Ecoparks son parques de actividades en la periferia urbana, que ofrecen a sus inquilinos numerosas innovaciones funcionales y de calidad.
Los edificios están certificados como BEPOS+: edificio de energía positiva. Esto significa que el parque de actividades produce más energía de la que consume, gracias a la producción de electricidad en el lugar con paneles solares en el techo, y a un consumo muy bajo permitido por una excelente aislamiento y una optimización de los recursos.
Los activos ofrecen a los inquilinos numerosas innovaciones funcionales y de calidad: alta conectividad, espacios de convivialidad, estaciones de carga para vehículos eléctricos, recuperación de agua de lluvia, etc.
La electricidad de las zonas comunes está alimentada por la producción de energía de los paneles solares. Las tarifas para los vehículos son inferiores al promedio del mercado. La energía excedente se inyecta en la red, lo que permite generar ingresos adicionales para el activo.
Hay numerosas estaciones de carga para vehículos eléctricos. Estas estaciones también están alimentadas por la cobertura fotovoltaica, lo que permite ofrecer la carga a un costo inferior al mercado.
Promotores del proyecto
Nuestro análisis
Resumen de riesgos
Riesgo de contraparte
Riesgo de impago de los alquileres por parte de las contrapartes, lo que pondría en peligro la tesorería del proyecto y su capacidad para hacer frente al servicio de la deuda.
Medios de mitigación
Les flux de trésorerie remontant au niveau de la holding Elema Capital sont jugés satisfaisant au vu du montant des obligations émises. Les frais de gestion sur les parcs actuellement détenus et sur ceux dans le pipeline commercial, sont rassurants quant à la capacité de remboursement de la hodling. Le nantissement des parts de la SAS Smart Ecopark permettra en cas de défaut, de céder les actifs détenus et de rembourser les investisseurs d’Enerfip. Le ratio Loan-to-Value retenu pour les actifs refinancés est jugé satisfaisant.
Riesgo de refinanciación
Riesgo de crédito relacionado con la capacidad de la empresa para refinanciar y cumplir sus obligaciones de deuda.
Medios de mitigación
Plusieurs leviers de remboursement sont envisagés : refinancement bancaire au niveau des actifs, cash-flow locatifs des Ecoparks 1 à 6, frais de gestion facturés par Elema Capital.
Invertir en este proyecto de crowdfunding implica riesgos, incluido el riesgo de pérdida total o parcial del capital invertido. Su inversión no está cubierta por los sistemas de garantía de depósitos establecidos de conformidad a la Directiva 2014/49/UE del Parlamento Europeo y del Consejo. Su inversión tampoco está cubierta por los sistemas de indemnización de inversores. establecido de conformidad con la Directiva 97/9/CE del Parlamento Europeo y del Consejo. El retorno de la inversión no está garantizado. Este no es un producto de ahorro, y te aconsejamos no invertir más del 10% de tu patrimonio neto en proyectos de crowdfunding. Es posible que no pueda vender los instrumentos de inversión cuando lo desee. Si puede venderlos, aún puede sufrir pérdidas.
