Investissez dans le portefeuille de projets de parcs éoliens en Espagne
Arena Green Power est une entreprise espagnole spécialisée dans le développement de projets d’énergie renouvelable, avec une solide expérience dans ce domaine.
La société émettrice, AGP Wind 1 S.L.U, détient l’ensemble des actifs.
Nous vous offrons aujourd’hui la possibilité d’investir dans un portefeuille de projets éoliens terrestres en cours de développement, d’une capacité totale de 366 MW. Ce portefeuille se compose de 56 projets, organisés en 8 clusters, tous avec accès au réseau.
L’objectif de cette levée de fonds est de recueillir un total de 5 000 000 d’euros, avec une première tranche fixée à 1 000 000 d’euros. Le taux d’intérêt proposé est de 9,25% sur 36 mois.
L'offre
Comment Arena Green Assets a-t-elle structuré cette émission?
Le schéma juridique de l’opération est le suivant:
En résumé: Arena est structurée en deux sociétés: 1. ArenaWind Power: développeur de projets éoliens terrestres. 2. ArenaSolar Power: développeur de projets photovoltaïques.
Quelles sont les conditions de l’investissement?
- Taux d’intérêt: 9,25 % annuel
- Durée: 36 mois
- Objectif: 1 000 000 d’euros
- Garantie: Enerfip a obtenu une garantie réelle dans cette financement de bons: une nantissement de premier rang sur les actifs de la société émettrice (AGP Wind 1 S.L.U.)
- Dette: senior
- Paiement des intérêts: annuels
- Stratégie de remboursement: vente de projets dans les prochaines années à des IPP européens et internationaux et/ou ; refinancement de certains projets à long terme.
- Remboursement du capital: in fine.
Caractéristiques
Phases de souscription
- Investissement ouvert à tous·tes
Fin de la collecte
La date de fin de collecte pourra être prolongée à la demande du porteur de projet.
Le rendement de votre investissement sera calculé à partir de la date de génération des certificats de souscription, c'est-à-dire une fois l'intégralité des fonds reçus et la documentation juridique signée par le porteur de projet.
Documentation
Simulateur
Simulation d'investissement
Arena Wind - Obligation 9,25%/an sur 3 ans
Simulation - Taux : 9,25% / an sur 3 ans
Investissement initial :
1 000 €
Remboursements et intérêts :
1 277,5 €
En 3 versements
| Date | Intérêts* | Capital | Montant |
| 29/12/2025 | 92,5 € | 0 € | 92,5 € |
| 29/12/2026 | 92,5 € | 0 € | 92,5 € |
| 29/12/2027 | 92,5 € | 1 000 € | 1 092,5 € |
| Total | 277,5 € | 1 000 € | 1 277,5 € |
*Intérêts bruts avant impôts, tous frais inclus (voir fiscalité) Le résultat présenté ne constitue pas une prévision de la performance future de vos investissements. Il a seulement pour but d’illustrer les mécanismes de votre investissement sur la durée de placement. L’évolution de la valeur de votre investissement pourra s’écarter de ce qui est affiché, à la hausse comme à la baisse. | |||
Le projet
Le portefeuille de projets :
L’offre de financement consiste à développer un portefeuille de 366 MW d’énergie éolienne terrestre situé en Espagne pour 56 projets regroupés en 8 clusters.
- Phases de développement : tous les projets ont reçu l’approbation de connexion et ont été acceptés pour entamer la procédure administrative.
- Taille moyenne des projets : 5 MW et 2 projets de 50 MW
| Bloc de développement | Date du permis d’accès et de connexion au réseau | Date RtB | MW en RtB | Projets en RtB |
|---|---|---|---|---|
| Bloc 1 | S1 2023 | S2 2028 | 235,80 | 39 |
| Bloc 2 | S2 2023-S1 2024 | 2029 | 129,83 | 17 |
Note : RtB signigie Ready to Build, prêt à construire
Contexte du marché
L’Espagne se situe en 2ème position en Europe et en 5ème position au niveau mondial en matière de production d’énergies renouvelables, derrière l’Inde, l’Allemagne, les États-Unis et la Chine.
Le Plan National Intégré de l’Énergie et du Climat 2030 (PNIEC) vise à générer 81 % de l’électricité du pays à partir de sources renouvelables. Pour atteindre cet objectif, l’Espagne prévoit d’installer environ 13 GW de capacité renouvelable par an jusqu’en 2030, répartis comme suit : * 7,6 GW/an d’énergie solaire photovoltaïque, avec un objectif d’environ 76 GW pour 2030 * 4,5 GW/an d’énergie éolienne pour atteindre environ 62 GW en 2030
L’énergie éolienne jouera un rôle crucial dans cette transformation énergétique.
Porteur de projet
Arena Green Power
Historique du groupe
Développeur d'énergie renouvelable en Espagne.
Arena Green Power est un développeur espagnol de projets d'énergies renouvelables, fondé par les associés d'Astrom Technical Advisors, leaders mondiaux du conseil technique en énergies renouvelables, ayant conseillé plus de 200 GW dans 50 pays.
En 2019, profitant de sa grande expérience du marché espagnol, l'entreprise a commencé son activité en offrant des services de développement à de grands groupes énergétiques, ayant conclu des contrats d'une valeur de 10 millions.
Par la suite, et au vu du succès rencontré, le groupe Arena a commencé à promouvoir son propre portefeuille de projets photovoltaïques et éoliens, et dispose actuellement d'un historique de transactions réussies de vente de projets d'une valeur totale de 1 GW.
Un groupe qui englobe l'ensemble du processus de valeur
AGP couvre l'ensemble du processus de développement des projets d'énergie renouvelable : de la conception du projet à la phase de construction. L'entreprise est également spécialisée dans plusieurs technologies, telles que l'énergie photovoltaïque et l'énergie éolienne, et suit une stratégie à deux volets :
- Développement de projets pour le compte de tiers.
- IPP (Independent Power Producer) : AGP est déterminé à devenir un acteur IPP en Espagne, et a plusieurs parcs solaires et éoliens en cours de développement.
La stratégie actuelle du groupe est de renforcer sa position d'IPP en développant des projets à petite échelle regroupés en lots de 50MW pour faciliter l'accès au réseau. Cela permettra au groupe de bénéficier d'un certain nombre d'avantages :
1) Autorisations plus simples : l'autorisation d'accès au réseau de transmission n'est pas nécessaire pour les projets de petite taille.
2) Des délais de construction plus courts.
3) Projets nécessitant moins de terrain (plus grand choix de sites).
4) Économies d'échelle dans les projets de consolidation.
Notre analyse
Panorama des risques
Risques de construction
Risque de retard dans la construction voire de non-achèvement de l’ouvrage
Moyens d'atténuation
AGP détient un portefeuille important avec un multitude de petits projets (5MW) formant des clusters. Cette stratégie permet de développer les projets plus rapidement et de minimiser ce risque avec des procédures administratives simplifiées.
Risque de refinancement
Risque de crédit lié à la capacité de la société à se refinancer et à respecter ses échéances.
Moyens d'atténuation
AGA prévoit des cessions d’actifs qui permettront le remboursement de notre émission et/ou la recherche de financement pour exploiter ces projets.
Risques réglementaires
Risque de changement dans la réglementation applicable au secteur, impliquant des réductions de subventions ou nouvelles taxes ayant un impact important sur les recettes du projet
Moyens d'atténuation
Le risque réglementaire est présent car AGP possède un portefeuille de projets « jeune ». Cependant, ce portefeuille à financer a atteint l’un des stades les plus critiques du développement en Espagne: la sécurisation du point de connexion.
Investir dans le présent projet de financement participatif comporte des risques, y compris le risque de perte totale ou partielle du capital investi. Votre investissement n’est pas couvert par les systèmes de garantie des dépôts établis conformément à la directive 2014/49/UE du Parlement européen et du Conseil. Votre investissement n’est pas non plus couvert par les systèmes d’indemnisation des investisseurs établis conformément à la directive 97/9/CE du Parlement européen et du Conseil. Le retour sur investissement n’est pas garanti. Ceci n’est pas un produit d’épargne, et nous vous conseillons de ne pas investir plus de 10 % de votre patrimoine net dans des projets de financement participatif. Vous pourriez ne pas être en mesure de vendre les instruments d’investissement au moment où vous le souhaitez. Si vous êtes en mesure de les vendre, vous risquez néanmoins de subir des pertes.
